互聯(lián)網(wǎng)金融：創(chuàng)新與監(jiān)管難兩全

    乘著居民投資熱和“互聯(lián)網(wǎng)＋”的東風(fēng)，一些騙子順勢(shì)而為，以P2P網(wǎng)絡(luò)借貸、金融創(chuàng)新等名義，翻新著理財(cái)投資“圈套”非法集資。

    公安機(jī)關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2015年全國(guó)P2P、融資擔(dān)保等領(lǐng)域非法集資犯罪較上年上升48.8%。一些“財(cái)富機(jī)構(gòu)”打著“網(wǎng)絡(luò)理財(cái)”招牌，線(xiàn)下大量攬客，更把很多不明就里的老年人的養(yǎng)老積蓄“圈”了進(jìn)去。

    “不少投資騙局披著互聯(lián)網(wǎng)外衣，讓投資人覺(jué)得‘高深莫測(cè)’，沒(méi)弄明白稀里糊涂就投資了�！敝醒胴�(cái)經(jīng)大學(xué)法學(xué)院教授黃震說(shuō)，“互聯(lián)網(wǎng)金融火熱，其中也是泥沙俱下，不少打著技術(shù)進(jìn)步招牌、用創(chuàng)新商業(yè)模式的旗號(hào)，做著非法集資，侵害消費(fèi)者利益的勾當(dāng)�！�

    央行等多部門(mén)日前聯(lián)合發(fā)布公告，明確指出“MMM金融互助”具有傳銷(xiāo)和非法集資性質(zhì)，這已是金融監(jiān)管部門(mén)近期第4次點(diǎn)名對(duì)此類(lèi)網(wǎng)絡(luò)投資平臺(tái)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，但這樣的平臺(tái)一次又一次死灰復(fù)燃。

    在理財(cái)領(lǐng)域，不少網(wǎng)絡(luò)理財(cái)平臺(tái)“混業(yè)”經(jīng)營(yíng)，既做P2P網(wǎng)貸撮合業(yè)務(wù)，也代售基金、保險(xiǎn)等金融產(chǎn)品。究其實(shí)際，多為“無(wú)牌”經(jīng)營(yíng)，沒(méi)有任何代銷(xiāo)牌照，有的業(yè)務(wù)之間沒(méi)有設(shè)立好“防火墻”，風(fēng)險(xiǎn)極易傳染。

    在融資領(lǐng)域，有的借款人發(fā)布虛假信息，有的宣稱(chēng)投向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)，實(shí)際卻是投向股市，更有甚者一開(kāi)始就是為了騙取投資卷款跑路。一些希望借助互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)?shù)慕鹑凇靶“住�，一味盯著高收益率而忽視高風(fēng)險(xiǎn)，卻不知背后早有金融騙子在盯著他們。

據(jù)郭大剛介紹，當(dāng)下網(wǎng)貸平臺(tái)投資人平均投資額在10萬(wàn)元左右�！斑@類(lèi)群體投資專(zhuān)業(yè)性較弱，抗風(fēng)險(xiǎn)能力較低，一旦出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，容易造成社會(huì)問(wèn)題。而P2P平臺(tái)往往缺乏對(duì)投資人的適當(dāng)性提出建議，未能很好地引導(dǎo)、約束投資人行為�！�

    互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新與監(jiān)管，成為擺在從業(yè)人員和監(jiān)管部門(mén)面前的兩難。

    “京東金融”副總裁金麟表示，有些事物有一個(gè)試錯(cuò)期，監(jiān)管在這期間還是需要保持開(kāi)明態(tài)度，但是金融有其特殊性，需要維護(hù)存量客戶(hù)資金安全，所以監(jiān)管套利者也面臨政策風(fēng)險(xiǎn)，踩紅線(xiàn)也可能使得投入“打水漂”。

    目前，國(guó)家相關(guān)部門(mén)已經(jīng)發(fā)布多項(xiàng)有關(guān)互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管政策，從出臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)金融“健康指南”到為網(wǎng)絡(luò)支付保駕護(hù)航，再到網(wǎng)絡(luò)借貸監(jiān)管細(xì)則征求意見(jiàn)，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)開(kāi)始迎來(lái)全面監(jiān)管新時(shí)代。

    監(jiān)管細(xì)則出臺(tái)是否會(huì)“扼殺”互聯(lián)網(wǎng)金融的生命力？業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，只有這個(gè)行業(yè)讓人信任，規(guī)范經(jīng)營(yíng)的公司才能把價(jià)值真正發(fā)揮出來(lái)，對(duì)那些正規(guī)發(fā)展的企業(yè)并非壞事。

    “當(dāng)然，規(guī)則的制定要松緊適度。如果過(guò)緊，確實(shí)會(huì)使行業(yè)失去活力，如果把風(fēng)險(xiǎn)消滅為零，行業(yè)也會(huì)不復(fù)存在。”“螞蟻金服”研究院副院長(zhǎng)李振華說(shuō)。

業(yè)內(nèi)專(zhuān)家認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融不能一停了之，需要跳脫“一放就亂、一管就死”的監(jiān)管魔咒；監(jiān)管要抓住問(wèn)題的癥結(jié)和痛點(diǎn)，行業(yè)自身也要加強(qiáng)自律，讓互聯(lián)網(wǎng)金融在安全紅線(xiàn)內(nèi)快步邁進(jìn)。隨著政府監(jiān)管和行業(yè)自律有機(jī)結(jié)合的互聯(lián)網(wǎng)金融管理體制逐步搭建，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)也將行穩(wěn)致遠(yuǎn)。